监管力度再升级，网贷平台如何良性退出

作者：韩旸，王倩，常康爽

引言

2019年来全国多个省市先后释放重拳整治信号，云南、山东、四川、广东、宁夏、天津、湖南、湖北等地陆续发文清退辖区内若干P2P网贷平台。随着网络借贷领域专项整治工作的深入推进，结合国家近三年来防范化解重大金融风险攻坚战的统一安排，未来半年内，网贷领域的监管力度将迎来进一步升级，整治工作的全方位提速势不可挡。在此背景下，网贷机构如何实现良性退出，已然成为眼下重要议题。

一、 网贷机构退出分类处置原则

根据今年1月互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室、P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室联合发布的《关于做好网贷机构分类处置和风险防范工作的意见》（整治办函〔2018〕175号，简称"175号文"），监管部门对网贷机构分类处置和风险防范工作的总体要求是："坚持以机构退出为主要工作方向，除部分严格合规的在营机构外，其余机构能退尽退、应关尽关，加大整治工作的力度和速度。"

根据不同的风险状况，对各类网贷机构的具体分类、处置目标如下：

二、 网贷机构良性退出的一般步骤

目前，国家层面尚未出台规范网贷机构良性退出的完整方案，只在《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》、《网络借贷信息中介机构备案登记管理指引》、《网络借贷资金存管业务指引》等部门规章中散见网络借贷信息中介机构拟终止业务时关于"备案注销"、"社会公告"以及"资金存管"等方面的原则性规定。因而2017年来各省、市互联网金融协会发布的地方性《网络借贷信息中介机构业务退出指引》，对指导网贷机构如何良性退出显然具有更大的参考价值。

实际上，自深圳市互联网金融协会于2017年9月29日首次就网贷平台退出问题发布专门指引文件《深圳市网络借贷信息中介机构业务退出指引》以来，全国范围内，已经有济南、北京、杭州、广州、安徽、上海、大连、广东、江西等多个省市相继发布指引，引导P2P网贷中介业务良性退出。各地的指引因地制宜，各有千秋，但也有很多共同的步骤可供参考，比如：

（1） 成立良性退出工作组；

（2） 向有关部门报备、接受监管部门的监管；

（3） 聘请律师事务所、会计师事务所等专业机构介入；

（4） 制定退出方案；

（5） 公告和沟通；

（6） 执行退出方案；

（7） 完成退出

三、 网贷机构退出过程中的风险防控

我们发现，选择良性退出方案也并非绝对"安全"。目前市场上已经完成的良性退出实例大多都具备如下特征：

①资金体量小；

②有自有资金或其他资金托底；

③清退周期短，一般宣布清退即完成等。

与上述特点对应的良性退出实例对于资金体量大的平台显然不适用。实践中这些平台往往选择分期清退的方案，而分期清退方案在实施过程中，一旦出现债权情况恶化、资金链断裂等情况，则容易引发刑事风险。

根据官方披露数据，截至今年9月末，全国已对786家网贷机构立案侦查，而这些被立案侦查的平台中，不乏已经公布良性退出方案但因各种原因无法继续履行的情况。真正意义上的良性退出，不仅需要评估网贷机构自身业务的各类风险，制定切实、可行、平稳的退出方案，同时也需要法律、会计多方力量的支援和保障。经研究发现，这些已被刑事立案的平台，大多存在如下行为：

结语

清退浪潮强劲，多数平台面临自愿或被迫退出网络借贷市场，中途下车的窘境；而合法规范操作的网贷平台则有"柳暗花明又一村"、借此机遇转型的可能性。然而，无论是选择退出还是转型，网贷中介机构唯有认清当前监管力度升级的现实，未雨绸缪，了解退出过程中潜在的法律风险，严守合规底线，方能熬过凛冬，又见春风。